O valor da operação é de R$ 2,5 bilhões (Enterprise Value 100%); a EDF Brasil passa a ter 75% da participação da Neoenergia na usina hidrelétrica de Dardanelos, localizada em Mato Grosso e com capacidade instalada de 261MW

A Neoenergia anunciou, nesta sexta-feira (21), a venda de 75% de sua participação da usina hidrelétrica Dardanelos, localizada em Mato Grosso, para a EDF Brasil Hidro Participações S.A. (“Hidro Participações”). A participação restante no ativo, de 25% do capital social, será mantida pela Neoenergia por meio de uma nova sociedade. Nesta mesma data, a Neoenergia e EDF Brasil Holding S.A. (“EDF Brasil Holding”) celebraram um acordo de investimentos por meio do qual a Neoenergia realizará um aporte de R$ 93.500 milhões na Hidro Participações, passando a deter 25% do capital social da Hidro Participações e a EDF Brasil Holding os outros 75%.

Em até dois anos e meio da conclusão da operação, a EDF Brasil Holding terá o direito de adquirir os 25% da Neoenergia. A Neoenergia poderá também alienar a totalidade de sua participação.

O valor negociado da transação é de R$ 2,2 bilhões (Enterprise Value de 100%), que será atualizado pela variação do CDI desde dezembro de 2024 até a data do fechamento da operação (o valor atualizado até a data da assinatura é de um Enterprise Value de R$ 2,5 bilhões, que continuará sendo corrigido pela variação do CDI até a conclusão da operação), além de ajustes usuais para esse tipo de transação.

Localizada no rio Aripuanã, no estado do Mato Grosso, a usina tem cinco unidades geradoras com capacidade instalada de 261MW, suficiente para atender a cerca de 1,4 milhões de habitantes.

“Essa operação reforça a estratégia de rotação de ativos da Neoenergia com foco na otimização de portfólio com geração de valor, seguindo a disciplina de capital e simplificação da estrutura. Assumimos o controle de Dardanelos em 2023. Agora, com essa venda, conseguimos maximizar o valor do ativo para nossos acionistas. A transação reforça a criação de valor por meio de M&As (sigla em inglês para fusões e aquisições), sendo que nos últimos três anos já foram realizadas mais de 10 operações pelo Grupo Neoenergia”, afirma Eduardo Capelastegui, CEO da Neoenergia.

Segundo o executivo, a transação também trará impactos financeiros positivos à Neoenergia tanto em EBITDA como lucro líquido, além de fortalecer o caixa da companhia com a redução da alavancagem.

A conclusão da operação está sujeita a condições precedentes que são usuais nesse tipo de transação, incluindo a aprovação no Conselho Administrativo de Defesa Econômica (CADE) e na Agência Nacional de Energia Elétrica (Aneel). A usina hidrelétrica Dardanelos está em operação comercial desde agosto de 2011.